第734章 贷款（1/2）

其实现在破局的办法很简单，那就是去贷款。

在过去的一年多里，林渊一直在刻意迴避负债。走到今天这一步，他终於看开了。

他意识到，自己骨子里依然还有著一丝上一世穷人思维在作祟——总觉得贷款就是在借钱，而借钱就代表著对未来不確定性的恐慌和没有安全感。

再加上这一年来公司发展迅速，现金流一直比较充裕，让他產生了不需要负债的错觉。

他一开始甚至想过通过出让股份去融资。融资固然可以拿到无息的钱，但是这会反向稀释自己的股份。

如果控制力不足，搞到最后，整个公司就会沦为替资本打工的工具。亏点钱没事，要是把公司的绝对控制权交出去了，那就彻底完蛋了。

所以，等年后卫哲正式入职，林渊准备让他把名下的公司资產全部梳理一遍，开启第一轮正式的槓桿。

这也是绝大多数穷人根本无法理解的一套金融逻辑。

为什么越大的公司越喜欢借钱？

假设一家公司赚了100块钱，如果老板直接把钱拿进自己的口袋，企业要交厚厚一层的企业所得税，分红时老板个人还要再交高昂的个人所得税。最后落到手里可能只剩一半。

可如果这100块钱留在企业的帐上，企业的资產规模就会变大。拿著这100块钱作为流水和资质，他就可以到银行去申请贷款。

有路子、有抵押的，可以申请到200块钱的贷款；没有路子的，最少也能贷出80块。

更重要的一点是，每年都存在通货膨胀。

你手里的钱，只要放著不动，就会越来越不值钱。为什么？因为国家发行的广义货幣（m2）增速往往处於一个较高的区间。

如果用m2的增速减去当年实际gdp的增速，剩下的差值，往往就能反映出真实的通货膨胀水平。过去这些年，这个真实的通胀率通常在7%左右。

而与之形成鲜明对比的，是商业银行的贷款利率，有些对公的扶持贷款算下来利息不过3%到4%甚至更低。

这是一个非常简单的数学题。穷人考虑的，永远是当下的风险係数，每天盯著卡里的余额，盘算著现有的生活能不能稳得住。

而富人考虑的是什么？是我怎么用最低的利息拿来更多的钱，去扩大自己的市场、吞併对手的份额，用资產的升值来覆盖债务。

隨便打个比方。到了2012年到2015年那个阶段，有一批胆子大的人，通过套刷信用卡、做各种经营贷的形式，疯狂在重点城市加槓桿买房。

当时如果你买下一套价值100万的房子，通过各种手段做高评估价或者二次抵押，甚至能贷出135万来。

那个时候的核心区房產，简直是一个月一个价，一年翻一番都不在话下。那些胆子大的倒爷，直接左手倒右手，一次性入手20套、30套甚至50套。

因为当时的金融政策还没有彻底收紧，监管还没跟上。

这就是赤裸裸的资產螺旋上天。你每个月只需要支付微薄的固定贷款利息，只要这套房子在不断升值，你的总资產净值就会像滚雪球一样越来越庞大。

当年敢这么干的人，早就已经身家过亿，成功实现了阶级跨越。

这就是市场初期野蛮生长时留下的红利。

所以那个时候，支付宝各大机构，它敢推出 16% 的年化利率。